复盘——欲善其事,先利其器

每日复盘

每天复盘第一件事就是对大涨个股进行上涨的逻辑分析,包括且不限于所有涨停股。

A股的涨停制度决定只有涨停才是最强,这是博取关注度最简单的方式,也是大资金建仓最有效率的方式。

不要以为短线模式才需要复盘它们,实际上很多中长线牛股都是以涨停起步

底部的涨停或大涨票,特别值得中长线选手关注,相当于大资金为你选出目标,你要做的就是复盘涨停逻辑,看看是否认可这个逻辑,并制定相应的交易策略。深度挖掘,求证出涨停的实锤原因为止。在这个过程中,你会逐渐积累这只个股的题材概念、经营范围、财务数据、股东结构、分红融资、近期重大事项等很多人放着免费公开的信息不去获取,总是想走捷径,那是不可能成功的

当前哪个题材涨停多、消息刺激多,正在风口上,那它就会炒作相应的题材。

股价上涨背后的标签

在大多数情况下,趋势选股偏重行业,从行业周期来分析,而短线选股两者是统一的,都是为了给一批短期股价联动的个股找到共同的“标签”。每天复盘第2步,把涨停个股合并同类项。简单说,就是把相同上涨逻辑的票放在同一个板块观察,同时分析该板块的强和弱

趋势主题往往是“涨不停、不停涨”的形式

热门主题分类

  1. 高层政策主题 :L雄安新区、自贸区、一带一路、科创板、区块链等为代表。这类主题的特征是级别高、想象力足。不少是横空出世,先被消息党剪羊毛,然后是游资散户火拼,战况激烈。空间虽然不小,但是往往由于一致性太强,出现大赚大亏两种极端。
  2. 产业发展主题:新能源汽车、5G、ETC、消费电子等为代表。这类主题通常与国家扶持政策有关,或者来自市场自身的需求向好。一般周期跨度长,核心标适合中长线趋势持有,走势温和,很少像领袖主题那样集体暴力涨停,深受右侧价值风格投资人喜欢。
  3. 涨价主题:猪肉、煤炭、钢铁、有色等为代表。这类主题是周期股的天下,一跌就是几年,涨起也是浩荡,上涨逻辑简单粗暴:现货涨价带来的股票业绩预期。券商它的本质也是涨价主题(牛市带来股价和交易量上涨),更适合中短线交易,
  4. 事件型主题:贸易战反制、国产替代、双11、人造肉、工业大麻、网红经济等为代表最常见的短线主题
  5. 独立主题:次新股、高送转、股权转让等代表。这类主题通常在市场百无聊赖的时候发作,绝对的短线主题,伴随高风险高收益。

强势主题是右侧交易的方向性纲领,看不懂它们,就看不懂市场的热钱在哪里

逃不开的大环境

趋势也好,短线也罢,都必须实时了解大盘风险。 先复盘大盘K线,一般来说,短线选手建议看创业板指中长线趋势选手看沪深300就好。

**跌幅榜表现,**当行情不好做的时候,跌幅榜会出现较多的大跌股(-5%以上),这个每天都需要在复盘的时候去统计,以感知真正的赚(亏)钱效应 只有下跌的个股数量和整体幅度,才能告诉你最真实的答案

黄线则剔除了加权因素,取的是沪市所有成分股的平均价格,它才能比较真实反映出当天市场的整体表现。

如果当天近期热门板块出现了明显的大幅回调,就要格外注意短期风险敞口快速扩大的可能,相应要采取保守的交易策略,你可以做出相应的仓位安排,以及兑现/做T策略。

两个至关重要的“周期”

市场空间周期

到2017年12月,一只叫贵州燃气的次新股横空出世,在基本面没有任何亮点的情况下,凭借市场合力走出惊世骇俗的走势:贵燃作为新的市场空间开拓者,势必打出一个崭新的赚钱周期,一个属于次新股的新周期

市场空间周期有边际递减效应,前期开荒者一般拥有最高的空间,往后依次递减,就像上面提 到的几个次新牛股,也是空间越来越低

市场情绪周期

萌发期、震荡期、主升期、退潮期、莽荒期

  1. 萌发期:冰雪消融、万股生长。通常在莽荒或震荡之后,投资者消化了恐慌情绪,资金逐渐回流,开始寻找市场新一轮机会。一些新的方向逐渐有所表现,这个阶段是高手拼眼力和拿先手的最佳时期,在大多数人还没反应过来之前卡位新周期,坐享主升之利。
  2. 震荡期:情绪开始在获利盘影响下出现较大波动,可能出现在主升前后的阶段。这时候龙头依然能稳稳穿越,而跟风股开始掉队甚至坑人。追涨杀跌又不敢买龙头的人,往往是这个阶段的被绞杀对象,经常一割就涨,一追就套。
  3. 主升期:越来越多的做多资金涌入,市场情绪从观望变成高潮甚至疯狂,出现大面积涨停板,随便买都能大赚的阶段,但是往往离分化甚至见顶也不远了,只有反应最慢的投资者还在场外,沦为退潮期的接盘侠。
  4. 退潮期:以龙头剧烈震荡见顶为标志。这个阶段开始杀高位股,一不小心就是隔日15个点大面,是半瓢水短线选手的修罗场。但是需要指出的是,退潮期依然有余温也有活口,真正的高手还能再猛赚一票。
  5. 蛮荒期:正如其名,四海八荒找不出一位英雄,群雄逐鹿却又六神无主。通常人们刚刚经历过退潮期凶残的厮杀流血,或者像6月干涸枯竭的水池,变得异常谨慎。令很多人想不到的是,这个阶段对短线选手最不友好,没有空间、没有流动性,无论接力打板还是低吸,都容易被坑,也是很多新手回撤最大的阶段,互相捅刀子、一夜情、哀鸿遍野。

龙虎榜里有“龙虎”吗?

人怕出名猪怕壮,这句话在中国永远是真理。

  1. 跟踪席位溢价,学习机构选股思路。机构席位在二级市场自带一定的溢价效果,假如前一天龙虎榜显示机构大举买入,次日一般都会有赚钱的机会。分析机构主买的个股,不但能制定相应的交易策略,还能够学到他们的思路和审美。大举买入之前,机构一般都会对基本面有个深入研究可以说,机构大买的龙虎榜,让我们在茫茫多的几千只个股中,知道哪些值得去花点时间研究一番,再决定要不要跟进,起到协助筛股的作用
  2. 通过连续榜单,复盘一线游资的选股和买卖点:查看银河证券绍兴营业部的历史上榜纪录,再根据软件看历史K线,推演他的选股和买卖点
  3. 对手中个股进行简单的筹码分析。这种筹码集中度较高的情况,显示出对股价分歧很小,一致看多,容易出现继续涨停,直到爆量。但是接力的时候需要注意仓位和换手率,因为里面的资金大部分赚得盆满钵满,砸不砸盘在一念之间。
  4. 识别庄股席位,回避或蹭车。对一个席位,看看它以前买了哪些股就知道它的风格和秉性。

龙头?还是中军?

龙头:一个主题的领头羊,通常涨幅最大,启动较早,盘子中小,能够带动大量其他同类个股上涨,是短线模式的核心捕捉目标。

中军:大资金介入一个主题的首选,通常逻辑正,盘子中大,便于几千万以上的资金进出,流动性极佳,但是涨幅一般不如龙头。

条件:

天时

龙头并不以当天先涨停为标准,那种顶多成为日内领涨,经常是占据了竞价和小盘的优势。 但是龙头的确经常见于在一段时间内先启动的个股 主题炒作非基本面长线价值投资,龙头的逻辑不一定是最正,但一定不能被完全证伪,沾边即可,还能产生分歧动力。 先行启动,此为天时

地利

A股就像一个山林,存量热钱就那么多 九鼎能够成龙化妖,一个重要原因就是市场陷入空窗期,无其他对手能够与之争夺市场资源。 19年12月,网红主题风云再起,星期六蛟龙出水,一举成为该年底最强龙头,吹起了最炫网红 经济风,背后的重要原因是什么?(提示:注意无线耳机龙头漫步者见顶时间) 难逢敌手,此为地利。

人和

号召力”三个字是最重要的,它是龙头的核心。

龙头不涨停,小弟不敢轻易涨停。龙头大震荡,小弟跌成一片

龙头和主题强度,呈现一定反身性,一个具有王者风范的股,能够大大拓展主题的热度和空间,而主题被全面激活后,又能给龙头续命,相辅相成。反之,一个不被认可的领头羊,可能导致整个板块功亏一篑。

一呼百应,此为人和。

龙头在初期,就算被职业高手选出来,但往往成交额有限,一线大资金是吃不饱筹码的,所以就会开辟第二战线:中军

选股之前,先了解自己的性格、模式、收益预期,鞋子不分贵贱,只在乎合不合脚。

复盘笔记与预期管理

宏观经济与货币政策 市场如同海洋生态,即包罗万象,又牵一发而动全身

形态上的东西太容易被一记大资金、一只核心股短暂的修复改变,而市场内的多空博弈才是大势所趋

先有方向 后有策略

中长线玩家完全可以做日线甚至周线级别的波段高抛低吸,短线玩家则应该调整仓位和切换主题方向

复盘笔记

每天复盘后写下对盘面的总结和理解

  1. 目标股+详细属性
  2. 一些当天的数据统计:大跌、跌停股数量,昨日涨停表现、涨停股数量、封板成功率等等
  3. 明日目标的详细计划:打板,低吸恐慌,竞价买,打板:缩量弱转强还是放量换手板?

符合预期

同逻辑内最先涨停的次日预期溢价高, 同逻辑内空间领先的次日预期溢价高 同逻辑内的公认龙头次日预期溢价高 同逻辑下午的跟风涨停次日预期溢价偏低 不同逻辑的整体一家取决于当天谁更强势(涨停个股多,板块涨幅大)

案例: 当天一大早率先涨停且高度领先的威唐工业就坐实龙头,因为助攻太多,板块太热,大盘没什么问题,次日正常预期应该是一字板,假如低于8个点开盘就是不及预期 龙头比弟弟们高开5个点以上找回这个差价才合理

如何跟上节奏

情绪:萌发期和振荡期 仓位 操盘黄历